BARRANQUILLA, 10 de junio de 2026. La estructura de capital y el perfil de endeudamiento de una de las corporaciones energéticas más importantes del país entrará en una fase de optimización fiduciaria de gran envergadura. La Asamblea General Extraordinaria de Accionistas de Promigas aprobó por unanimidad un ambicioso plan de financiamiento en los mercados internacionales. El objetivo central de esta operación transfronteriza es blindar la liquidez de la organización, reestructurar los vencimientos de sus pasivos de corto y mediano plazo, y consolidar su plan de inversiones en el sector de la distribución de gas natural en la región andina.
Cupo aprobado y quórum de la reunión extraordinaria
La viabilidad jurídica y financiera de la colocación de deuda fue respaldada por un sólido respaldo societario durante la sesión de la máxima instancia de gobierno corporativo. Por consiguiente, se dio luz verde a la emisión y colocación de bonos híbridos internacionales por un monto de hasta US$1.000 millones.
Por lo tanto, la determinación contó con una alta representatividad en las deliberaciones. La reunión extraordinaria registró la presencia de tenedores de acciones ordinarias equivalentes al 84,40% de los títulos totales que se encuentran actualmente en circulación en el mercado bursátil. Asimismo, la totalidad de los puntos que se sometieron a consideración del cuerpo colegiado fueron aprobados con el 100% de los votos representados en la jornada, evidenciando el alineamiento absoluto de los inversionistas con el rumbo financiero trazado por la administración.
Integración de filiales transnacionales y uso de recursos
Por otra parte, la ingeniería legal de la emisión fue diseñada para involucrar las operaciones de distribución que posee el grupo empresarial por fuera de las fronteras colombianas. La información relevante divulgada al mercado financiero detalla el alcance multinacional del proceso.
Asimismo, la autorización contempla que la compañía matriz participe bajo la figura técnica de coemisora. Este mecanismo permitirá realizar la operación de manera conjunta con sus tres principales filiales en la república de Perú:
- Gases del Pacífico S.A.C.
- Promigas Perú S.A.
- Gases del Norte del Perú S.A.C.
Respecto al destino fiduciario de los recursos obtenidos en las bolsas extranjeras, la corporación ratificó que el capital se aplicará prioritariamente a la refinanciación de ciertas obligaciones financieras vigentes. De igual modo, los fondos remanentes se asignarán a otros usos corporativos generales que queden plenamente establecidos en los documentos definitivos de la emisión.
Facultades de la Junta Directiva y gobierno corporativo
Para garantizar la agilidad y el éxito de la colocación frente a las volatilidades cotidianas de los mercados externos, los accionistas otorgaron amplios poderes de ejecución a los administradores de la firma.
Por consiguiente, la Asamblea facultó de forma oficial a la Junta Directiva de Promigas para reglamentar de manera autónoma la emisión. Los directores tendrán la tarea de definir las condiciones específicas de la operación, lo cual incluye fijar los plazos de vencimiento, las tasas de interés (cupón), la estructura de subordinación y demás características financieras de los bonos híbridos. Adicionalmente, se autorizó de forma unánime el levantamiento de potenciales conflictos de interés de los administradores. Esta salvaguarda jurídica les permitirá participar en todas las deliberaciones relativas a la estructuración de la emisión, la contratación de bancas de inversión y asesores legales, y la suscripción de los contratos definitivos para materializar la transacción.
En conclusión, la aprobación para la emisión de bonos híbridos internacionales de Promigas constituye un movimiento estratégico que dota a la empresa de un amplio colchón financiero de cara a los próximos años económicos. Al unificar el balance de su matriz con el de sus filiales en Perú, la organización incrementa su escala ante los inversionistas globales, asegurando tasas competitivas que le permitirán sustituir deuda costosa y mantener su ritmo de expansión en el mercado de la distribución energética latinoamericana.
